تحلیل بنیادی سهم ذوب
تحلیل بنیادی سهم ذوب (شرکت ذوب‌آهن اصفهان) با استفاده از نرم‌افزار دایره طلایی سهام
شرکت ذوب‌آهن اصفهان
دانلود نرم افزار دایره طلایی سهام با ۴۸ ساعت تست رایگان
مقدمه:
درباره شرکت ذوب‌آهن اصفهان
ذوب‌آهن اصفهان اولین و بزرگ‌ترین کارخانه تولیدکننده فولاد ساختمانی و ریل در ایران است. ذوب‌آهن اصفهان بعد از فولاد مبارکه اصفهان، بزرگ‌ترین شرکت فولاد در ایران است که با ظرفیت ۲٫۸ میلیون تن محصول نهایی، انواع مقاطع فولادی ساختمانی و صنعتی را تولید می‌کند.
در سال ۱۳۴۴ طبق موافقت‌نامه‌ای که بین ایران و شوروی بسته شد، روس‌ها متعهد شدند درازای صادرات گاز به آن کشور، شرکت ذوب‌آهن اصفهان و ماشین‌سازی اراک را تأسیس کنند. تا پیش از انقلاب ۱۳۵۷ ایران، نام این کارخانه ذوب‌آهن آریامهر بود.
بر طبق برنامه، با بهره‌برداری از طرح توازن تولیدات این شرکت به ۳٫۶ میلیون تن در سال افزایش خواهد یافت.
محصولات کارخانه‌های این شرکت به بیش از ۲۳ کشور اروپایی، آسیایی و آفریقایی صادر می‌شود و در بازار داخل این محصولات در پروژه‌های بزرگی همچون برج میلاد تهران، نیروگاه هسته‌ای بوشهر، سدهای بزرگ و مترو مورداستفاده قرارگرفته است.
استراتژی روند سودآوری TTM
شرکت ذوب‌آهن اصفهان با نماد ذوب یکی از شرکت‌های بورسی است که درسال۱۳۹۵ درحال تولیدزیان بوده است. سهم ذوب در گزارش سوم۹۶ وارد کانال صعودی سود سازی شده و از زیان خارج شده است.
ذکر این نکته لازم است که درروند سودآوری TTMشرکت باید در گزارش دو دوره اخیر خود روند صعودی داشته باشد. وگزارش آخر آن بهترین گزارش در چهار دوره آخر باشد.
این شرکت (ذوب) دردو دوره آخر خود روند صعودی را دارا بوده است و آخرین گزارش شرکت ذوب‌آهن اصفهان با نماد ذوب که چهارمین گزاش بوده روند صعودی داشته ولی بهترین گزارش نبوده است.
پس همان‌طور که مشاهده می‌کنید این سهم (ذوب) در دو دوره اخیر خود صعودی بوده است. ولی ازنظرگزارش آخرکه بایدبهترین گزارش شرکت درچهاردوره باشد،موردتائیدقرارنمی گیرد.
پس سهم ذوب ازنظراستراتژی TTM درتحلیل بنیادی سهم ذوب فقط یکی ازشرایط را دارد.
شرکت ذوب‌آهن اصفهان بانماد ذوب شرکتی است که توانسته ازتولیدزیان به سودسازی برسد، پس دورازانتظارنیست که ذوب درگزارشهای بعدی خود بتواند شش فیلترتحلیل بنیادی رابگیرد. ودر دایره طلایی سهام بنیادی قراربگیرد.
استراتژی کانسلیم ذوب
در استراتژی کانسلیم، شرکت باید در گزارش آخر خود نسبت به مدت مشابه سال قبل حداقل ۲۵درصد رشد داشته باشد.
همچنین در گزارش آخر خود بیشترین سود را در چهار دوره اخیر ساخته باشد.
همان‌طور که مشاهده می‌کنید شرکت ذوب‌آهن اصفهان با نماد ذوب ازنظراستراژی کانسلیم درتحلیل بنیادی صلاحیت‌ها را دارد.
ذوب توانسته ۱۷۷ درصد رشد نسبت به مدت مشابه سال قبل محقق کند.
در آخرین گزاش خود نسبت به ماه قبل رشد خیلی بیشتری داشته است.
پس می‌توان گفت که سهم ذوب شرایط کانسلیم را دارد یعنی درصد رشد و سود که در آخرین گزارش توانسته است بیشترین سود را بسازد.
استراتژی توان تعدیل ذوب
در استراتژی توان تعدیل ابتدا به فروش کل ماهیانه این شرکت با نماد ذوب می‌پردازیم.
همان‌طور که در این جدول مشاهده می‌کنید شرکت ذوب‌آهن اصفهان با نماد ذوب در آخرین گزارش خود(اردیبهشت)، نسبت به مدت مشابه سال قبل بیشتر فروش را داشته است.
این شرکت از این لحاظ تائید می‌شود.
حال باید محصول استراتژیک این سهم (ذوب) را مشخص کنیم.
بعدازآن به بررسی روند نرخ فروش محصول استراتژیک این شرکت بپردازیم.
زیرا در تحلیل بنیادی یک سهم، توان تعدیل بیشترین اهمیت را دارد.
محصول استراتژیک
همان‌طور که در نمودار بالا مشاهده می‌کنید محصول تیرآهن در این شرکت با نماد ذوب بیشترین درصد تولید را دارا هست.
بنابراین محصول استراتژیک شرکت، تیرآهن هست. که تولید این محصول تاثیربسزایی درروند سود سازی برای این سهم بنیادی(ذوب)دارد.
بعدازتیرآهن،شمش کالایی و میلگرد به ترتیب محصولات دیگر شرکت ذوب‌آهن اصفهان (ذوب)هستند.
در ادامه به بررسی روند نرخ فروش تیرآهن در شرکت ذوب‌آهن اصفهان با نماد ذوب خواهیم پرداخت.
نرخ فروش محصول استراتژیک
نرخ فروش تیرآهن در شرکت ذوب‌آهن اصفهان پس از یک کاهش قیمتی که در دی‌ماه۹۷ داشته است با یک حرکت صعودی در گزارش بهمن۹۷ تا اردیبهشت ۹۸ خود توانسته رشد کند. و در گزارش اردیبهشت نرخ فروش روند صعودی دارد. که ازنظر نرخ فروش در تحلیل بنیادی سهم ذوب موردتانید قرار می‌گیرد.
دانلود نرم افزار دایره طلایی سهام با ۴۸ ساعت تست رایگان
نمودار عملکرد حقیقی و حقوقی سهام
تغییر سهامداران عمده این شرکت ذوب‌آهن اصفهان(ذوب) می‌توان گفت که به هیچ‌یک از حقیقی‌ها یا حقوقی خود وابستگی ندارد. این سهم (ذوب) روند قیمتی خودرا دارد. و هیجانات ناشی ازخبرروی سهم تاثیرداشته است. وهمچنان عرضه و تقاضا در این سهم (ذوب) بیشترین تاثیرراداشته است.
نمودار تطبیقی قیمت و روند سودآوری:
همان‌طور که در نمودار تطبیقی قیمت و روند سودآوری TTM این شرکت با نماد ذوب مشاهده می‌کنید قیمت سهام شرکت ذوب‌آهن اصفهان به روند سودآوری خود تا حدود زیادی وابستگی ندارد. یعنی هر زمان که شرکت گزارش خوبی ارائه داده است، قیمت هم هم‌زمان با آن افزایش پیدا نمی‌کرده است.
پس سرمایه گزاری در چنین سهم بنیادی (ذوب) وابستگی بسیار زیادی به گزارش شرکت ندارد.
هر زمان که شرکت ذوب‌آهن اصفهان گزارش خوبی ارائه کرده است هیچ تغییری نداشته.
بیشترین تاثیرروی قیمت تحلیل تکنیکال سهم(ذوب)بوده که عرضه وتقاضای به روندکمک کرده است.
نمودار قیمت
همان‌طور که در نمودار قیمت تعدیل‌شده مشاهده می‌کنید شرکت ذوب‌آهن اصفهان(ذوب) در یک‌روند صعودی قرار دارد. این شرکت(ذوب) از ابتدای بهمن‌ماه وارد یک‌روند صعودی شده است.
نتیجه‌گیری:
شرکت ذوب‌آهن اصفهان یک شرکت با توانایی بالا در عرصه(تیرآهن) کشور است.
اگر قصد سرمایه‌گذاری در این شرکت(ذوب) رادارید باید بدانید این شرکت (ذوب)درروند سودآوری خود دردو ماه گذشته به بالاترین قیمت رسیده است.
ازنظر تحلیل بنیادی سهم ذوب از شش فیلتر تحلیل بنیادی سهام (TTM – کانسلیم و توان تعدیل)توانسته است از پنج فیلترعبورکند.
البته باید این موضوع راهم درنظرداشت که گزارش ماه آینده ذوب چه روندی را دارا می باشد.
حالا که این سهم ازنظر تحلیل بنیادی بررسی شد بهتراست بدانیم تحلیل تکنیکال روی این سهم بازدهی خوبی دارد.
سهمی که بنیاد خوبی دارد برای سرمایه‌گذاری بهتر به نظرمی رسد.
خرید این سهم (ذوب) بر روی حمایت برای نوسان گیری در تحلیل تکنیکال دارای بازدهی خوبی بوده است.
حال باید دید که این سهم (ذوب)می‌تواند درروند صعودی خود مقاومت تاریخی خودرابشکند یا نه.
این تحلیل بنیادی در تاریخ ۲۱/۳/۱۳۹۸ انجام‌گرفته است. و هرلحظه با ارائه گزارش جدید شرکت قابل‌تغییر است.
در نرم‌افزار دایره طلایی سهام می‌توانید به‌صورت کامل تحلیل بنیادی این شرکت با نماد(ذوب) و تمامی شرکت‌های بازار بورس،فرا بورس و بازار پایه را مشاهده کنید. همچنین بهترین‌های بازار را در هر زمان ببینید.
دانلود نرم افزار دایره طلایی سهام با ۴۸ ساعت تست رایگان
